Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung:
Gespeichert in:
| Beteilige Person: | |
|---|---|
| Format: | Hochschulschrift/Dissertation Buch |
| Sprache: | Deutsch |
| Veröffentlicht: |
Wiesbaden
Dt. Univ.-Verl.
1996
Wiesbaden Gabler |
| Schriftenreihe: | Gabler Edition Wissenschaft
|
| Schlagwörter: | |
| Links: | http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=007347803&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |
| Umfang: | XVI, 252 S. graph. Darst. |
| ISBN: | 3824464047 |
Internformat
MARC
| LEADER | 00000nam a2200000 c 4500 | ||
|---|---|---|---|
| 001 | BV010979532 | ||
| 003 | DE-604 | ||
| 005 | 19970127 | ||
| 007 | t| | ||
| 008 | 960923s1996 gw d||| m||| 00||| ger d | ||
| 016 | 7 | |a 948567333 |2 DE-101 | |
| 020 | |a 3824464047 |c kart. : DM 98.00, sfr 89.00, S 715.00 |9 3-8244-6404-7 | ||
| 035 | |a (OCoLC)75796061 | ||
| 035 | |a (DE-599)BVBBV010979532 | ||
| 040 | |a DE-604 |b ger |e rakddb | ||
| 041 | 0 | |a ger | |
| 044 | |a gw |c DE | ||
| 049 | |a DE-19 |a DE-703 |a DE-739 |a DE-706 |a DE-521 |a DE-634 |a DE-83 |a DE-188 | ||
| 084 | |a QK 650 |0 (DE-625)141674: |2 rvk | ||
| 084 | |a QK 800 |0 (DE-625)141681: |2 rvk | ||
| 084 | |a QK 810 |0 (DE-625)141682: |2 rvk | ||
| 084 | |a 27 |2 sdnb | ||
| 084 | |a 17 |2 sdnb | ||
| 100 | 1 | |a Marx, Stefan |e Verfasser |4 aut | |
| 245 | 1 | 0 | |a Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung |c Stefan Marx |
| 264 | 1 | |a Wiesbaden |b Dt. Univ.-Verl. |c 1996 | |
| 264 | 1 | |a Wiesbaden |b Gabler | |
| 300 | |a XVI, 252 S. |b graph. Darst. | ||
| 336 | |b txt |2 rdacontent | ||
| 337 | |b n |2 rdamedia | ||
| 338 | |b nc |2 rdacarrier | ||
| 490 | 0 | |a Gabler Edition Wissenschaft | |
| 502 | |a Zugl.: Berlin, Techn. Univ., Diss., 1996 u.d.T.: Marx, Stefan: Neuere deskriptive Zeitreihenanalyse und Prognose zur Optimierung von Aktienportfolios | ||
| 650 | 0 | 7 | |a Portfolio Selection |0 (DE-588)4046834-3 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Aktienkursprognose |0 (DE-588)4122774-8 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a ARCH-Prozess |0 (DE-588)4346437-3 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 655 | 7 | |0 (DE-588)4113937-9 |a Hochschulschrift |2 gnd-content | |
| 689 | 0 | 0 | |a Portfolio Selection |0 (DE-588)4046834-3 |D s |
| 689 | 0 | 1 | |a Aktienkursprognose |0 (DE-588)4122774-8 |D s |
| 689 | 0 | 2 | |a ARCH-Prozess |0 (DE-588)4346437-3 |D s |
| 689 | 0 | |5 DE-604 | |
| 856 | 4 | 2 | |m HBZ Datenaustausch |q application/pdf |u http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=007347803&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |3 Inhaltsverzeichnis |
| 943 | 1 | |a oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-007347803 | |
Datensatz im Suchindex
| _version_ | 1819319029586722816 |
|---|---|
| adam_text | Inhaltsverzeichnis
1 Einleitung 1
2 Entscheidungstheoretische Grundlagen der Portfolio Theorie 3
2.1 Entscheidungstheorie 3
2.1.1 Gebiete der Entscheidungstheorie 3
2.1.2 Phasenschema eines Entscheidungsprozesses 6
2.2 Grundmodell der Entscheidungstheorie 7
2.2.1 Aktionsraum 8
2.2.2 Zustandsraum 9
2.2.3 Ergebnisfunktion 10
2.2.4 Ergebnismatrix 11
2.2.5 Zielsystem 12
2.2.6 Entscheidungsmatrix 15
2.2.7 Entscheidungskriterien 18
2.3 Entscheidungen unter Risiko 21
2.3.1 Wahrscheinlichkeitstheoretische Grundlagen 21
2.3.2 Entscheidungskriterien unter Risiko 30
3 Portfolio Theorie 49
3.1 Portfolio Selection Theorie von Markowitz 50
3.1.1 Schritte der Portfolio Selection 50
3.1.2 Bestimmung der effizienten Portfolios 52
XII Inhaltsverzeichnis
3.2 Indexmodelle 59
3.2.1 Das Single Index Modell von Sharpe 60
3.2.2 Multi Index Modelle 67
3.2.3 Kritische Würdigung der Indexmodelle 72
3.3 Optionen 73
3.3.1 Begriff 73
3.3.2 Bewertung 75
4 Analyse von Zeitreihen 81
4.1 Zeitreihenanalyse 81
4.1.1 Prognoseverfahren des datengenerierenden Prozesses 82
4.1.2 Prognostizierbarkeit von Aktienkursen 88
4.2 Spezielle ARMA[p, g] Modelle 97
4.2.1 Autoregressive Prozesse 98
4.2.2 Moving Average Prozesse 98
4.2.3 Box Jenkins Ansatz 99
4.2.4 Harmonische Analyse stationärer Prozesse 101
4.2.5 Erweiterte ARMA Modelle 108
4.2.6 Prognosen mit ARMA[p, ^ Modellen 112
4.3 Allgemeine ARMA[p, ^ Modelle 113
4.3.1 Moving Average of Prediction Prozesse 113
4.3.2 Nichtstationäre ARMA[p, g] Prozesse 117
4.3.3 Zustandsdarstellung eines allgemeinen ARMA[p, ^ Prozesses .... 119
4.3.4 Prognoseformen 124
4.3.5 Darstellung im Frequenzbereich 127
4.4 Partiell Restringierte Autoregressive Modelle 130
i
4.4.1 Chaos, Attraktoren und Korrelationsdimension 131 |
4.4.2 Verhaltensmuster 135 I
I
Inhaltsverzeichnis XIII
4.4.3 PRAR[r] und PRAR[r, m,/i] Modelle 136
5 Bestimmung eines optimalen Portfolios auf der Basis stochastischer Pro¬
zesse 141
5.1 Variablen der Portfolio Berechnung 141
5.1.1 Aktienkurs 141
5.1.2 Rendite versus Endvermögen 145
5.2 Numerische Bestimmung eines optimalen Portfolios 148
5.2.1 Ermittlung der Parameterwerte 148
5.2.2 Optimierung des Portfolios 170
6 Praktische Anwendung 179
6.1 Prognose der Aktienkurse 179
6.1.1 Daten 179
6.1.2 Selektionskriterien für die Frequenzanzahl 181
6.1.3 PRAR[r, m, /i] Schätzung 186
6.1.4 Prognoseergebnisse 189
6.2 Berechnung des optimalen Portfolios 201
6.2.1 Schätzung der Kovarianzen 202
6.2.2 Zielfunktion 204
6.2.3 Gestaltung des Threshold Accepting Algorithmus 204
6.2.4 Ergebnisse der Portfolio Optimierung 205
7 Schlußbetrachtungen 207
Literaturverzeichnis 209
A Gesamtübersicht der Schätzergebnisse 219
B Gesamtübersicht der Ergebnisse der Portfoliooptimierung 241
|
| any_adam_object | 1 |
| author | Marx, Stefan |
| author_facet | Marx, Stefan |
| author_role | aut |
| author_sort | Marx, Stefan |
| author_variant | s m sm |
| building | Verbundindex |
| bvnumber | BV010979532 |
| classification_rvk | QK 650 QK 800 QK 810 |
| ctrlnum | (OCoLC)75796061 (DE-599)BVBBV010979532 |
| discipline | Wirtschaftswissenschaften |
| format | Thesis Book |
| fullrecord | <?xml version="1.0" encoding="UTF-8"?><collection xmlns="http://www.loc.gov/MARC21/slim"><record><leader>01990nam a2200481 c 4500</leader><controlfield tag="001">BV010979532</controlfield><controlfield tag="003">DE-604</controlfield><controlfield tag="005">19970127 </controlfield><controlfield tag="007">t|</controlfield><controlfield tag="008">960923s1996 gw d||| m||| 00||| ger d</controlfield><datafield tag="016" ind1="7" ind2=" "><subfield code="a">948567333</subfield><subfield code="2">DE-101</subfield></datafield><datafield tag="020" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">3824464047</subfield><subfield code="c">kart. : DM 98.00, sfr 89.00, S 715.00</subfield><subfield code="9">3-8244-6404-7</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(OCoLC)75796061</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(DE-599)BVBBV010979532</subfield></datafield><datafield tag="040" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-604</subfield><subfield code="b">ger</subfield><subfield code="e">rakddb</subfield></datafield><datafield tag="041" ind1="0" ind2=" "><subfield code="a">ger</subfield></datafield><datafield tag="044" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">gw</subfield><subfield code="c">DE</subfield></datafield><datafield tag="049" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-19</subfield><subfield code="a">DE-703</subfield><subfield code="a">DE-739</subfield><subfield code="a">DE-706</subfield><subfield code="a">DE-521</subfield><subfield code="a">DE-634</subfield><subfield code="a">DE-83</subfield><subfield code="a">DE-188</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 650</subfield><subfield code="0">(DE-625)141674:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 800</subfield><subfield code="0">(DE-625)141681:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 810</subfield><subfield code="0">(DE-625)141682:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">27</subfield><subfield code="2">sdnb</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">17</subfield><subfield code="2">sdnb</subfield></datafield><datafield tag="100" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">Marx, Stefan</subfield><subfield code="e">Verfasser</subfield><subfield code="4">aut</subfield></datafield><datafield tag="245" ind1="1" ind2="0"><subfield code="a">Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung</subfield><subfield code="c">Stefan Marx</subfield></datafield><datafield tag="264" ind1=" " ind2="1"><subfield code="a">Wiesbaden</subfield><subfield code="b">Dt. Univ.-Verl.</subfield><subfield code="c">1996</subfield></datafield><datafield tag="264" ind1=" " ind2="1"><subfield code="a">Wiesbaden</subfield><subfield code="b">Gabler</subfield></datafield><datafield tag="300" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">XVI, 252 S.</subfield><subfield code="b">graph. Darst.</subfield></datafield><datafield tag="336" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">txt</subfield><subfield code="2">rdacontent</subfield></datafield><datafield tag="337" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">n</subfield><subfield code="2">rdamedia</subfield></datafield><datafield tag="338" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">nc</subfield><subfield code="2">rdacarrier</subfield></datafield><datafield tag="490" ind1="0" ind2=" "><subfield code="a">Gabler Edition Wissenschaft</subfield></datafield><datafield tag="502" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Zugl.: Berlin, Techn. Univ., Diss., 1996 u.d.T.: Marx, Stefan: Neuere deskriptive Zeitreihenanalyse und Prognose zur Optimierung von Aktienportfolios</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Portfolio Selection</subfield><subfield code="0">(DE-588)4046834-3</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Aktienkursprognose</subfield><subfield code="0">(DE-588)4122774-8</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">ARCH-Prozess</subfield><subfield code="0">(DE-588)4346437-3</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="655" ind1=" " ind2="7"><subfield code="0">(DE-588)4113937-9</subfield><subfield code="a">Hochschulschrift</subfield><subfield code="2">gnd-content</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="0"><subfield code="a">Portfolio Selection</subfield><subfield code="0">(DE-588)4046834-3</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="1"><subfield code="a">Aktienkursprognose</subfield><subfield code="0">(DE-588)4122774-8</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="2"><subfield code="a">ARCH-Prozess</subfield><subfield code="0">(DE-588)4346437-3</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2=" "><subfield code="5">DE-604</subfield></datafield><datafield tag="856" ind1="4" ind2="2"><subfield code="m">HBZ Datenaustausch</subfield><subfield code="q">application/pdf</subfield><subfield code="u">http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=007347803&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA</subfield><subfield code="3">Inhaltsverzeichnis</subfield></datafield><datafield tag="943" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-007347803</subfield></datafield></record></collection> |
| genre | (DE-588)4113937-9 Hochschulschrift gnd-content |
| genre_facet | Hochschulschrift |
| id | DE-604.BV010979532 |
| illustrated | Illustrated |
| indexdate | 2024-12-20T10:04:14Z |
| institution | BVB |
| isbn | 3824464047 |
| language | German |
| oai_aleph_id | oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-007347803 |
| oclc_num | 75796061 |
| open_access_boolean | |
| owner | DE-19 DE-BY-UBM DE-703 DE-739 DE-706 DE-521 DE-634 DE-83 DE-188 |
| owner_facet | DE-19 DE-BY-UBM DE-703 DE-739 DE-706 DE-521 DE-634 DE-83 DE-188 |
| physical | XVI, 252 S. graph. Darst. |
| publishDate | 1996 |
| publishDateSearch | 1996 |
| publishDateSort | 1996 |
| publisher | Dt. Univ.-Verl. Gabler |
| record_format | marc |
| series2 | Gabler Edition Wissenschaft |
| spellingShingle | Marx, Stefan Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 gnd Aktienkursprognose (DE-588)4122774-8 gnd ARCH-Prozess (DE-588)4346437-3 gnd |
| subject_GND | (DE-588)4046834-3 (DE-588)4122774-8 (DE-588)4346437-3 (DE-588)4113937-9 |
| title | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung |
| title_auth | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung |
| title_exact_search | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung |
| title_full | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung Stefan Marx |
| title_fullStr | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung Stefan Marx |
| title_full_unstemmed | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung Stefan Marx |
| title_short | Aktienprognosen zur Portfolio-Optimierung |
| title_sort | aktienprognosen zur portfolio optimierung |
| topic | Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 gnd Aktienkursprognose (DE-588)4122774-8 gnd ARCH-Prozess (DE-588)4346437-3 gnd |
| topic_facet | Portfolio Selection Aktienkursprognose ARCH-Prozess Hochschulschrift |
| url | http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=007347803&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |
| work_keys_str_mv | AT marxstefan aktienprognosenzurportfoliooptimierung |